最近这段时间，股债双杀，很多财神问课代表，手上的银行理财和基金，要赎回么？是不是先把定投停了，等市场好起来再开始定投。

市场不好，咱们虽然收益浮亏，但是可以借着这个机会，反思自己的投资策略，精进自己的投资技能，为将来赚更多做好准备。

一、什么产品适合你

课代表一直都认为，没有好的理财产品和坏的理财产品，只有适合你的和不适合你的产品。

咱们挑选理财产品，一定要牢记从两个维度去筛选：收益和波动。

只有「收益满意，波动接受」的产品，才是真正适合你的产品。

比如有的财神，不在意收益高低，只希望保本，每天正收益就可以，那么像银行存款、活期+这种产品就很适合。

有些财神不满足大银行的存款利率，能接受短期的回撤，就适合买入R2等级的银行理财或者债券基金。

有些财神手上有闲钱，希望用时间换收益，能接受20%以上的回撤，就可以通过定投的方式买入股票型基金。

那么有没有一个指标，可以帮助咱们筛选不同收益和波动的产品呢。

其实就是「风险等级」，每一个产品的产品说明书里面都有。

二、风险等级怎么理解

目前主流的金融产品风险等级如下：

简单说，风险等级越高，获得高收益的机会就越大，但是风险也越高。

比如咱们买的银行存款和活期+类产品，属于R1，收益稳定，没有惊喜，也没有“惊吓”。

像是咱们买入的大多数银行理财，都属于R2，短期收益波动较大，但是如果长期持有，收益反而不错。

咱们定投的沪深300基金，属于R4，市场不好的时候，动辄回撤20%-30%，但是长期定投，可以获得年化10%+的收益。

三、如何查风险等级

一般查询风险等级有两种方式：

✅看产品说明书

举个例子，咱们买的活期+苏银启源现金1号E，在产品说明书就能查到风险等级，属于R1风险等级：

而杭银幸福99系列，就属于R2风险：

✅看产品详情页

有些平台会在产品详情页标注产品的风险等级，看起来就一目了然。

比如易方达蓝筹精选混合，在易方达官方渠道标注为R4中高风险。

四、选择适合你的产品

了解五个风险等级的区别和如何查询后，咱们来聊一聊你适合什么产品：

✅不能接受任何波动，只想稳稳赚利息，不在意利息多少的，适合买入50万以内的银行存款、国债、活期+这类的R1产品；

✅能接受短期的波动，知晓理财非存款，不保本保息，且是用闲钱理财的，可以考虑R2等级的银行理财。

✅希望博取超额收益，有长期不用的闲钱，就可以定投R4等级的股票基金。

希望各位财神牢记，风险是风险，跟当前收益无直接关系。

现实中常见的情况是，很多财神，看到高风险产品收益好的时候，觉着自己可以承受R2甚至R4风险。等收益不好的时候，又感觉自己变成了R1风险等级，这样理财就会很难受，属于看到了一件好看的衣服，但是尺码不合适，穿着就很别扭。

简单说，收益和风险是对应的，高收益的产品，持有体验就是不好。收益低，自然波动就小很多。

五、当下如何操作

最近挺多人问，手上的银行理财和基金收益表现不好，要不要赎回了。

课代表给大家的建议是，考虑机会成本，而不是沉没成本。

你持有的产品，过去表现好不好，已经不重要了，因为已经无法改变。

最重要的是，以当下的时空背景，你判断接下来这笔钱如何使用效率更高。

举个例子，如果你买了一个烂基金，已经亏了20%，你觉着未来也不会好了。

如果你考虑沉没成本，你就会想继续拿着，或者定投，希望未来可以“回本”。

如果你用机会成本考虑，你手上有未来上涨预期更大的产品，你就应该果断止损，转换赛道。

同理，如果你持有的产品只是短时间表现不佳，其实没必要为此赎回，还是应该继续持有，等待市场回温。

总之，你应该考虑的是，当下这笔钱，买什么未来收益会更高。

过去的亏损或者获利，都不重要了，重要的是，你认为你手上持有的这个产品，未来表现会好么？

说到课代表个人，因为都是闲钱理财，银行理财和基金我都不会卖，反而会拿最近的收入加大定投。

同时我们也要敬畏市场，也许市场还会继续下跌，所以咱们要采用定投的方式，慢慢布局，而不是看到低点就贪婪，直接梭哈。

六、基金温度计

基金温度持续走低，已经逼近0度，你感受到寒意袭来了么？

可能有财神说，市场一直在跌，要不然先暂停定投或者赎回，等市场回暖再重新开始。

这种策略听起来很正确，但是执行起来还是很困难的。比如，你打算市场回暖到几度再开始呢？如果市场快速回温，到时候没来得及建仓怎么办？

课代表还是建议大家：傻傻的买，聪明的卖，才能稳稳的赚。

熊市不言底，耐心定投就好了。